7月23日，一則公告，顯示資本市場(chǎng)頗為關(guān)注的“中國(guó)人壽入主萬(wàn)達(dá)信息”的交易生變。

這份《關(guān)于股東解除股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議的公告》顯示，萬(wàn)達(dá)信息于7月23日接到控股股東萬(wàn)豪投資、實(shí)際控制人史一兵的通知，二者已于7月23日收到中國(guó)人壽出具的關(guān)于同意解除與其股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議的書面回復(fù)，相關(guān)《股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議》自7月23日起解除，自始不發(fā)生效力。

《股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議》由萬(wàn)豪投資、史一兵與中國(guó)人壽共同簽署，萬(wàn)達(dá)信息曾于6月23日晚公告過(guò)相關(guān)情況，即萬(wàn)豪投資擬向中國(guó)人壽以14.44元/股的價(jià)格協(xié)議轉(zhuǎn)讓公司非限售流通股份5500萬(wàn)股，約占公司總股本的5%，完成后，萬(wàn)達(dá)信息的第一大股東將由萬(wàn)豪投資變更為中國(guó)人壽及其一致行動(dòng)人(國(guó)壽集團(tuán)、國(guó)壽資產(chǎn))，后者持股1.65億股股份、股比15.0183%。(詳見《7.9億舉牌!中國(guó)人壽成這只創(chuàng)藍(lán)籌第一大股東 是何原因增持?》)

這意味著，上述擬進(jìn)行的股份轉(zhuǎn)讓無(wú)效，中國(guó)人壽對(duì)萬(wàn)達(dá)信息的持股維持原狀——本次股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議簽訂之前，中國(guó)人壽已經(jīng)持有萬(wàn)達(dá)信息約10%的股份，仍是萬(wàn)達(dá)信息第二大股東。

雙方的《股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議》為何解除?解除動(dòng)作有何影響?中國(guó)人壽對(duì)萬(wàn)達(dá)信息是否還有后續(xù)計(jì)劃?

解除協(xié)議因萬(wàn)豪投資無(wú)法達(dá)成協(xié)議生效條款

對(duì)于《股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議》解除，也就是股份轉(zhuǎn)讓終止的原因，萬(wàn)達(dá)信息公告給出了說(shuō)明。即，截至7月23日，由于出讓方(公司控股股東萬(wàn)豪投資、實(shí)際控制人史一兵)無(wú)法達(dá)成《股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議》生效條款。因此，《股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議》無(wú)法生效。

出讓方已向受讓方(中國(guó)人壽)申請(qǐng)解除《股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議》。中國(guó)人壽同意接受出讓方關(guān)于解除《股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議》的申請(qǐng)，并于7月23日出具了書面回復(fù)，《股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議》自7月23日起解除，自始不發(fā)生效力。

據(jù)悉，雙方于6月23日簽署的上述《股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議》為附條件生效，具體來(lái)說(shuō)，必須在履行完兩條件后，才能生效：

1、萬(wàn)豪投資及萬(wàn)達(dá)信息應(yīng)就本次股份轉(zhuǎn)讓取得其必要的債權(quán)人、擔(dān)保權(quán)人的同意、并經(jīng)必要的債券持有人會(huì)議通過(guò)。

2、本次股份轉(zhuǎn)讓應(yīng)獲得相關(guān)主管機(jī)構(gòu)備案或批準(zhǔn)(如需)。

據(jù)券商中國(guó)記者了解，公告所稱的，萬(wàn)豪投資無(wú)法達(dá)成協(xié)議生效條款，應(yīng)指的是上述的第一條。即，主要是由于萬(wàn)豪投資與債權(quán)人未能在協(xié)議規(guī)定的期限內(nèi)達(dá)成一致導(dǎo)致。據(jù)悉，目前萬(wàn)豪投資的債務(wù)問(wèn)題未對(duì)萬(wàn)達(dá)信息的日常經(jīng)營(yíng)造成影響，萬(wàn)達(dá)信息的規(guī)范運(yùn)作情況良好。

不過(guò)，萬(wàn)達(dá)信息23日晚還公告，23日接到萬(wàn)豪投資的通知，萬(wàn)豪投資在上海國(guó)泰君安證券資管辦理的部分股票質(zhì)押式回購(gòu)交易已觸發(fā)協(xié)議約定的違約條款，可能被實(shí)施違約處置。國(guó)泰君安證券資管將有權(quán)對(duì)質(zhì)押的標(biāo)的證券進(jìn)行違約處置，也就說(shuō)，其控股股東萬(wàn)豪投資存在可能被動(dòng)減持的風(fēng)險(xiǎn)，且擬被動(dòng)減持股份數(shù)量直至還清國(guó)泰君安證券資管剩余的全部本息。

終止本次股份轉(zhuǎn)讓，不影響雙方戰(zhàn)略合作伙伴關(guān)系

萬(wàn)達(dá)信息公告顯示，本次股份轉(zhuǎn)讓終止后，中國(guó)人壽仍持有公司股份10%，為公司第二大股東。中國(guó)人壽將遵守相關(guān)法律法規(guī)，依法行使股東權(quán)利，促使公司完善公司治理，規(guī)范經(jīng)營(yíng)，實(shí)現(xiàn)公司可持續(xù)發(fā)展。

中國(guó)人壽此前對(duì)萬(wàn)達(dá)信息的持股，是通過(guò)去年以來(lái)的“紓困”實(shí)現(xiàn)的。2018年，為響應(yīng)國(guó)家號(hào)召，中國(guó)人壽委托國(guó)壽資產(chǎn)公司分紅賬戶通過(guò)紓困產(chǎn)品“國(guó)壽資產(chǎn)-鳳凰專項(xiàng)產(chǎn)品”持有萬(wàn)達(dá)信息5.0025%的股權(quán);2019年，中國(guó)人壽通過(guò)大宗交易和二級(jí)市場(chǎng)買入方式增持該公司股份4.9734%。在本次股份轉(zhuǎn)讓事項(xiàng)前，中國(guó)人壽及其一致行動(dòng)人共計(jì)持有萬(wàn)達(dá)信息約1.1億股股份，占萬(wàn)達(dá)信息總股本的約10%。

中國(guó)人壽表示，本次股份轉(zhuǎn)讓事項(xiàng)雖未能達(dá)成，但不會(huì)影響中國(guó)人壽與萬(wàn)達(dá)信息合作的初衷。雙方的戰(zhàn)略合作是基于雙方業(yè)務(wù)上的巨大協(xié)同空間，本次股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議的解除，不會(huì)影響中國(guó)人壽與萬(wàn)達(dá)信息長(zhǎng)期業(yè)務(wù)戰(zhàn)略合作關(guān)系。中國(guó)人壽作為萬(wàn)達(dá)信息的重要股東，將繼續(xù)看好和支持萬(wàn)達(dá)信息持續(xù)健康發(fā)展，通過(guò)依法行使股東權(quán)利，積極參與上市公司治理。

同時(shí)，中國(guó)人壽與萬(wàn)達(dá)信息6月28日簽署的《戰(zhàn)略合作框架協(xié)議》仍將持續(xù)有效，雙方將進(jìn)一步鞏固和加深長(zhǎng)期、穩(wěn)定、互利、共贏的全面戰(zhàn)略合作伙伴關(guān)系，通過(guò)多層次、多維度的經(jīng)營(yíng)合作和管理互動(dòng)，持續(xù)發(fā)揮互補(bǔ)優(yōu)勢(shì)，強(qiáng)化協(xié)同發(fā)展效應(yīng)，共同推進(jìn)醫(yī)療保障領(lǐng)域技術(shù)和基礎(chǔ)技術(shù)發(fā)展，不斷提升醫(yī)保領(lǐng)域服務(wù)能力、商業(yè)保險(xiǎn)專業(yè)化管理服務(wù)能力、健康管理和服務(wù)能力，努力實(shí)現(xiàn)優(yōu)勢(shì)互補(bǔ)、資源共享、共同發(fā)展的雙贏戰(zhàn)略目標(biāo)。

另外，中國(guó)人壽成為萬(wàn)達(dá)信息的重要股東，既是國(guó)有資本與民營(yíng)資本混合所有制改革的重要實(shí)踐，又是國(guó)有資本支持民營(yíng)企業(yè)發(fā)展落到實(shí)處的舉措，具有重要的政策和戰(zhàn)略意義。中國(guó)人壽表示，作為負(fù)責(zé)任的央企，基于紓困民營(yíng)企業(yè)和穩(wěn)定上市公司經(jīng)營(yíng)的目的，將充分履行中國(guó)人壽作為萬(wàn)達(dá)信息重要股東的權(quán)利和義務(wù)，保護(hù)萬(wàn)達(dá)信息中小股東的權(quán)益。

中國(guó)人壽仍為萬(wàn)達(dá)信息第二大股東，不排除其他方式增持

由于《股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議》終止，中國(guó)人壽未能通過(guò)本次股權(quán)受讓而成為萬(wàn)達(dá)信息第一大股東，不過(guò)其仍為萬(wàn)達(dá)信息第二大股東。本次股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議簽訂之前，中國(guó)人壽已經(jīng)持有萬(wàn)達(dá)信息10%股份。而基于雙方穩(wěn)定良好的戰(zhàn)略合作前景，未來(lái)中國(guó)人壽不排除通過(guò)其他方式增持萬(wàn)達(dá)信息股份，比如二級(jí)市場(chǎng)增持，或者是大宗交易等方式。

同時(shí)，由于協(xié)議解除，中國(guó)人壽此前的對(duì)萬(wàn)達(dá)信息擬進(jìn)行的涉及“董監(jiān)高”人員的調(diào)整計(jì)劃也無(wú)效力。不過(guò)，中國(guó)人壽目前仍可以二股東的身份，在萬(wàn)達(dá)信息的董事高管等層面有一些參與可能，不過(guò)還需要與萬(wàn)達(dá)信息的大股東等做進(jìn)一步溝通，目前方案尚未明確。

此前萬(wàn)達(dá)信息公告也顯示，即使本次交易完成后，為繼續(xù)保障萬(wàn)達(dá)信息的市場(chǎng)化運(yùn)營(yíng)機(jī)制，中國(guó)人壽將通過(guò)行使股東權(quán)利等方式促使萬(wàn)達(dá)信息保留史一兵的董事長(zhǎng)職務(wù)，除委派的高管外，保持管理團(tuán)隊(duì)的穩(wěn)定性和連續(xù)性，不謀求對(duì)管理團(tuán)隊(duì)及管理團(tuán)隊(duì)權(quán)限的調(diào)整。這一方案下的高管委派，中國(guó)人壽也是希望增進(jìn)對(duì)萬(wàn)達(dá)信息了解、互動(dòng)，更有利于雙方業(yè)務(wù)更好協(xié)同。

券商中國(guó)記者了解到，盡管股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議沒有生效，但這并不意味著雙方的良好關(guān)系發(fā)生變化。截至目前，中國(guó)人壽和萬(wàn)達(dá)信息及其大股東之間保持了友好的互動(dòng)狀態(tài)，不存在雙方溝通不順暢情況。據(jù)悉，萬(wàn)達(dá)信息方面對(duì)于中國(guó)人壽的投資和增持持歡迎和支持態(tài)度。

關(guān)鍵詞： 中國(guó)人壽 萬(wàn)達(dá)信息