盡管近兩年來有不少內(nèi)地企業(yè)去美國上市,但2018年上半年中國企業(yè)“上市狂歡地”明顯屬于香港。
據(jù)香港聯(lián)交所披露的信息,2018年1-5月份香港IPO新上市公司93家,共有51家券商參與了87家(不包括轉(zhuǎn)主板的6家)新上市公司的保薦工作。根據(jù)券商所參與(包括聯(lián)合保薦)保薦新上市公司的數(shù)量進(jìn)行統(tǒng)計,得出券商保薦數(shù)見下圖(按保薦數(shù)量排序),27家港資券商參與保薦了60家新上市公司,17家中資券商參與保薦了29家新上市公司,7家外資券商參與保薦了7家新上市公司。其中,耀盛資本以2家保薦項目數(shù)量的成績與招銀國際、中銀國際、建銀國際等券商并列第四。
券商行業(yè)“黑馬”顯現(xiàn)!
大券商在大公司的保薦承銷、直投業(yè)務(wù)上占有絕對優(yōu)勢,而創(chuàng)業(yè)板的開設(shè)則為中小券商搭建了展示的舞臺。
通過以上排序可以看出,此次中小券商出現(xiàn)了不少黑馬,南華融資、耀盛資本、絡(luò)繹資本等券商企業(yè)從默默無聞躋身前列,實現(xiàn)了跨越式發(fā)展。以耀盛資本為例,其持有香港證監(jiān)會頒發(fā)的第6類受規(guī)管活動(就機構(gòu)融資提供意見)的牌照,也是于香港交易所作首次公開募股(IPO)的認(rèn)可保薦人,服務(wù)范圍包括就公開招股、募集資金、收購合并、財務(wù)顧問及重組等提供意見,于2018年1-5月份分別擔(dān)任了寶發(fā)控股和智紡國際的獨家保薦人。
實際上,排名居前的券商絕非偶然,在此之前,耀盛資本過往保薦項目也有不俗的表現(xiàn),舍圖控股首日漲幅 11.36%,而年初保薦的寶發(fā)控股首日漲幅也高達(dá) 46.43%。這批黑馬券商對業(yè)務(wù)的風(fēng)險把控要求很高,對企業(yè)的質(zhì)量要求更高,他們在篩選項目的時候注重品質(zhì),企業(yè)成長性比較好。更重要的是,他們會在掛牌后提供持續(xù)增值服務(wù),提高督導(dǎo)服務(wù)質(zhì)量,幫助企業(yè)規(guī)范且快速增長,這也是幫助他們可以從龍頭券商碗里分一杯羹的核心競爭力。
近年來,香港金融市場生機勃勃,無論是市場對2018年港股長牛的期待,還是之前“深港通、滬港通”帶來的資金效應(yīng),以及債券通和港交所推出的創(chuàng)新板改革帶來的對未來的美好憧憬,香港市場越來越受到投資者和企業(yè)的關(guān)注,越來越多的優(yōu)質(zhì)企業(yè)奔向香港,而這個市場在監(jiān)管層的銳意改革中也將充滿更多期待!
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